經(jīng)濟導報記者 戚晨

　　4月10日，山東省私募股權投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱“協(xié)會”）在濟南發(fā)布了《山東省私募投資基金行業(yè)發(fā)展報告（2023）》（以下簡稱《報告》），《報告》發(fā)布了山東2023年以來私募行業(yè)發(fā)展的相關數(shù)據(jù)。

　　協(xié)會會長李文峰在致辭中表示，作為直接融資體系的有機組成部分和經(jīng)濟發(fā)展的先導性參考指標，私募投資基金發(fā)揮了價值發(fā)現(xiàn)與資本賦能的功能，在促進創(chuàng)新資本形成、服務實體經(jīng)濟、支持科技創(chuàng)新、培育壯大資本市場、促進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級等方面的作用日益凸顯。

　　以有“形”數(shù)字見證發(fā)展

　　不難發(fā)現(xiàn)，金融“活水”源源不斷匯集于山東，創(chuàng)投風投資本加速集聚，使其成為創(chuàng)投風投新高地。

　　《報告》顯示，2023年山東在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱“中基協(xié)”）登記的存續(xù)私募基金管理人768家，與上年同期的826家相比，凈減少58家，同比下降7.02%，降幅低于全國平均水平，占全國的比例為3.55%，所占比重提高0.06個百分點，在全國排名第6位；管理基金數(shù)量達4028只，與上年同期的3710只相比，凈增加318只，同比增長8.57%，增速高于全國平均水平，占全國的比例為2.63%，所占比重提高0.07個百分點，在全國排名第8位；管理基金規(guī)模為3686.23億元，與上年同期的3616.08億元相比，凈增加70.15億元，同比增長1.94%，增速高于全國平均水平，占全國的比例為1.81%，在全國所占比重提高0.03個百分點，在全國排名第7位。全職從業(yè)人員達6740人，同比增長0.46%，其中，取得基金從業(yè)資格的員工達5805人，同比增長0.52%。

　　濟南市財政投資基金控股集團有限公司黨委書記、董事長、總經(jīng)理張彬彬介紹，2023年，山東私募基金管理人管理基金數(shù)量和管理基金規(guī)模逆市增加，且增速高于全國平均水平，從業(yè)人員數(shù)量持續(xù)增長，展現(xiàn)出山東省私募投資基金行業(yè)具有基礎穩(wěn)、韌性強、潛力大的特點及優(yōu)勢。

　　金融“活水”解城市發(fā)展之“渴”

　　近日，青島市委金融辦會同人民銀行青島市分行、金融監(jiān)管總局青島監(jiān)管局、青島證監(jiān)局主辦的2024年金企對接“春雨行動”啟動儀式在青島舉行，會議現(xiàn)場發(fā)布了《青島市2024年金融服務實體經(jīng)濟“春雨行動”實施方案》，還發(fā)布了13297個重點融資項目，首批摸排融資需求達2545.97億元，涉及卡奧斯新城、青島動投中電科產(chǎn)業(yè)園等多個重大項目，以及智能制造裝備、先進高分子及金屬材料等多個先進領域。

　　青島的這場“金融春雨”來得恰逢其時，以更加細化、量化的精度和準度，解城市高質(zhì)量發(fā)展之“渴”。

　　上述《報告》顯示，2023年山東省存續(xù)私募基金管理人達768家，其中濟南市有193家、青島市有375家，兩地合計占全省總量的73.96%，其余14市僅占全省總量的26.04%；山東省私募基金管理人在管基金數(shù)量達4028只，其中濟南市有765只、青島市有2484只，兩地合計占全省總量的80.66%，其余14市僅占全省總量的19.34%；山東省私募基金管理人在管基金規(guī)模為3686.23億元，其中濟南市1168.64億元、青島市1910.94億元，兩地合計占全省總量的83.54%。

　　協(xié)會副會長、山東省財金資本管理有限公司董事長崔鵬，對2023年度山東省私募投資基金登記備案各市分布數(shù)據(jù)進行了發(fā)布解讀。他介紹，在山東省16市中，濟南市、青島市在管理人數(shù)量、管理基金數(shù)量、管理基金規(guī)模等方面占主導地位，其余14市占比較小，但具有較強的發(fā)展?jié)摿�。山東各市私募投資基金地域分布同樣主要聚集在濟南和青島，其他14市雖占比較小，但對促進當?shù)乜萍紕?chuàng)新、產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級等發(fā)揮著重要作用。

　　新備案私募基金聚焦新方向

　　“我們將聯(lián)合區(qū)屬企業(yè)和社會資本，組建首期不低于10億元的產(chǎn)業(yè)發(fā)展母基金，通過‘母基金+項目直投’，專門服務優(yōu)質(zhì)項目招商落地和重點企業(yè)轉(zhuǎn)型升級�！睙熍_黃渤海新區(qū)財政金融局相關負責人說。

　　不只有母基金，還有規(guī)模更大的基金聯(lián)盟。黃渤海新區(qū)與光大控股、深投控、中信醫(yī)療、土地資本等多家投資機構探討共同成立子基金，將首期產(chǎn)業(yè)母基金規(guī)模放大到50億元，通過組建子基金集群，加大重大戰(zhàn)略項目投資，提供及時高效的資金保障。

　　資金只有精準投放才能發(fā)揮最大效用。近年來，多元股權投資體系聚焦黃渤海新區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，重點投向“高端化工及新材料、汽車及新能源、新一代信息技術、高端裝備制造、生物醫(yī)藥”五大主導產(chǎn)業(yè)和“新型儲能、特色半導體”兩大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。

　　《報告》顯示，2023年注冊地在山東轄區(qū)（不含青島）的私募基金管理人在中基協(xié)新備案的私募基金規(guī)模為64.86億元，單支基金平均備案規(guī)模為1720.42萬元，與去年同期的1385.89萬元相比，同比增長24.14%。全國私募基金在山東省投資主要分布在青島、濟南、煙臺等地，總體呈現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢。

　　協(xié)會輪值會長、山東藍色經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)基金管理有限公司總裁姜省路認為，私募基金在投項目數(shù)量、在投企業(yè)數(shù)量和在投本金是衡量行業(yè)投資情況和服務實體經(jīng)濟能力的三項關鍵指標。除濟南、青島、煙臺三地外，威海、菏澤、淄博三地在投項目數(shù)量增長較快，濰坊、淄博、濟寧三地在投企業(yè)數(shù)量增長較快，濟寧、德州、臨沂三地在投本金增長較快。

　　“投早、投小、投科技”精準服務

　　以風險投資、私募股權投資為代表的私募股權及創(chuàng)業(yè)投資基金，是推動我國創(chuàng)新型企業(yè)持續(xù)成長的關鍵力量。

　　值得注意的是，近年來，山東省私募股權創(chuàng)投基金持續(xù)發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢和資本賦能功能，支持了一批科技型、創(chuàng)新型企業(yè)加速成長，凸顯了私募股權創(chuàng)投基金在支持科技創(chuàng)新方面的重要作用。數(shù)據(jù)顯示，2019年以來，注冊地在山東省的A股IPO企業(yè)數(shù)量為112家。其中，92家企業(yè)在A股上市前獲得PE/VC支持，投資滲透率為82.14%。

　　同時，《報告》指出，近年來，私募股權創(chuàng)投基金進入退出高峰期，退出端整體規(guī)模雖然呈增長趨勢，但仍顯不足，通過上市方式實現(xiàn)退出的項目數(shù)量和金額收縮明顯。2023年，山東省新增18家A股IPO上市公司，同比下降14.29%，其中，有16家企業(yè)在上市前獲得PE/VC支持，投資滲透率為88.89%，所屬行業(yè)主要集中于生產(chǎn)制造、化學工業(yè)等領域，地域分布主要集中于濟南、煙臺等地。

　　“如果資本市場沒有得到真正發(fā)展，實體經(jīng)濟也很難得到真正創(chuàng)新�！眳f(xié)會輪值會長馮壯志在接受經(jīng)濟導報記者采訪時表示，私募股權基金已成為我國多層次資本市場體系的重要組成部分，尤其是私募股權投資、創(chuàng)業(yè)投資，在推動創(chuàng)新型民營企業(yè)發(fā)展中起到了重要的“催化”作用，積極支持重點科技創(chuàng)新領域和國家戰(zhàn)略。

　　2019年以來，在鼓勵“投早、投小、投科技”的政策引導下，山東省私募股權創(chuàng)投基金發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢和資本賦能功能，高效、精準服務實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，支持了天岳先進、榮昌生物等一批科技型、創(chuàng)新型企業(yè)加速成長，助力企業(yè)登陸資本市場，廣泛分布于創(chuàng)業(yè)板、上交所主板、科創(chuàng)板等，其中創(chuàng)業(yè)板36家、上交所主板24家、科創(chuàng)板21家、北交所20家、深交所主板11家�？苿�(chuàng)板、北交所投資滲透率較高，凸顯了私募股權創(chuàng)投基金在支持科技創(chuàng)新方面的重要作用。

　　在馮壯志看來，加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力離不開資本市場的支持，建立健全相關支持政策和服務體系至關重要，協(xié)會要引導行業(yè)向“質(zhì)”邁進，持續(xù)優(yōu)化服務，為新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展“蓄勢賦能”。